a:

FHA-lån kräver nedbetalningar, vilket kan vara så lågt som 3,5% av det totala köpeskillingen för ett hem. FHA-låneprogrammet har hjälpt amerikanska individer och familjer att bli husägare sedan 1934. Eftersom den amerikanska regeringen ger försäkring för FHA-lån är finansiella institut villiga att sänka sina kriterier för inkomst och tillgångsval, vilket hjälper låginkomstfamiljer att kvalificera sig för inteckningar.

FHA Loan Program

Banker och andra utlåningsinstitut utfärdar FHA-lån, och den amerikanska regeringen försäkrar dessa lån. Detta säkerställer att om en låntagare standardiserar, kommer den amerikanska regeringen att täcka resterande belopp på ett utestående lån. I gengäld kräver den amerikanska regeringen låntagare att anmäla sig till ett försäkringsprogram för hypotekslån. Enligt detta program måste individer betala förskott och månatliga försäkringspremier för att kompensera den amerikanska regeringen för att ta risk för kreditförluster.

FHA Loans Egenskaper

På grund av förekomsten av USA: s statsförsäkring är långivare villiga att sänka sina inkomster och tillgångar som kvalificerar trösklar och kräver mindre räntesatser och mindre betalningar. FHA-lån har också lägre stängningskostnader, eftersom en långivare inte behöver utföra vissa kreditbedömningsförfaranden på grund av tillgången till statsförsäkring.

FHA-lån har maximala belopp som varierar efter län. U. Department of Housing and Urban Development (HUD) upprätthåller en databas där individer kan kontrollera FHA hypotekslån. Dessutom finns det ingen maxinkomst eller inkomstbegränsning på FHA-lån. Dock använder banker fortfarande minsta kreditpoäng för att bedöma en sökandes kreditvärdighet.