Social investering är en av många termer som identifierar en investeringsmetod baserad på att integrera värderingar med värderingsmetoder vid bedömning av portföljkandidater. Andra termer som beskriver betoning på socialt ansvariga investeringar (SRI) inkluderar socialt medvetna investeringar och ansvarsfull investering. Investeringspåverkan är en nyare gren av SRI som sträcker sig in i riken av stödjande organisationer som ger goda sociala konsekvenser.

Gör ingen skada

Socialt medvetna investerare fokuserar på företag som följer ett mandat att inte göra någon skada. Det tidigare mottot från Google (NASDAQ: GOOG GOOGAlphabet Inc1, 025. 90-0. 64% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) uppförandekod: "Var inte ond, "Ersattes 2015 när Alphabet (NASDAQ: GOOGL GOOGLAlphabet Inc1, 042. 68-0. 70% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) tog över som Googles nya holdingbolag. Den nya uppförandekoden leder anställda i alfabetet till "… gör rätt sak - följ lagen, agera hedersfullt och behandla varandra med respekt. "Detta nya mandat formulerar mer precist värderingarna av socialt medvetna investerare.

SRI förespråkar i allmänhet försöker undvika att investera i företag med en historia som motstår överensstämmelse med miljöskyddsbestämmelserna. Brandvaktstillverkare, spelföretag och tobaksföretag skämmas av socialt medvetna investerare. Effektinvesteringar fokuserar på företag som åtar sig att styra en del av sina resurser mot förbättrade omständigheter för miljöhållbarhet, social välfärd och små affärsmöjligheter.

SRI-standarder

Föredragandena för ansvarsfullt investerande betonar kriterier för miljömässig, social och styrning (ESG) som de standarder som ska användas vid identifiering av SRI-utsikterna. Miljökriterier inkluderar sådana frågor som företagets naturvårdsskyddspraxis och dess agenda för föroreningar. Sociala kriterier kan omfatta en rad olika frågor, allt från OSHA: s överensstämmelsesproblem till företagets rykte som företaget bedriver sin normala verksamhet. Governance kriterier gäller sådana frågor som om ett företag använder allmänt godkända redovisningsprinciper (GAAP) vid upprättandet av finansiella rapporter och huruvida företaget utökar misstänkt generositet till politiker och tillsynsmyndigheter.

Institutionella investerare vidtar åtgärder för att säkerställa att deras förvaltningsansvar bör omfatta ESG-överväganden i sina beslutsprocesser. Vid bedömning av kreditrisker hos ett visst företag går ansvarlig investeringar utöver de vanliga finansiella mätvärdena för att inkludera ESG-mätvärden.Företag som följer praxis som kan leda till sanktioner för lagar eller tillsyn överensstämmer med ekonomiska konsekvenser, vilket potentiellt skapar svårigheter att betjäna skulden. Filtrering av portföljkandidater med ESG-mätvärden hjälper till att undvika sådana missförstådda investeringar.

IShares MSCI KLD 400 Social ETF (KLD KLDiSh MSCI US ESG107. 93-0. 15% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) är en av 22 valutahandlade fonder (ETFs) baserade på socialt medvetna investeringar från och med 2017. I KLD-faktabladet förklarar iShares att KLD spårar resultatet för MSCI KLD 400 Social Index för företag som har positiv miljö-, social och styrelseform (ESG) egenskaper.

Steve Lydenberg från Domini Social Investments är en företrädare för socialt ansvarstagande som föreslår att börserna bör kräva att börsnoterade företag ger fullständigt upplysningar om flera ESG-mätvärden som en förutsättning för deras notering. Lydenberg föreslår att sådana ESG-rapporter ska vara omfattande och skrivna i jargongfritt språk som är lätt för detaljhandelsinvesterare att förstå.

Höjning av baren

SRI förespråkar har intensifierat sina ansträngningar genom att utöka målet om företagens sociala ansvar utöver att undvika skada. Köran för att företagen ska ta positiva steg till förmån för samhället som helhet har skapat en gren av SRI som kallas effektinvestering sedan 2007. Ett exempel på företagens ansträngningar för att förbättra social välfärd är kampanjen Not For Sale som lanserades av Juniper Networks Inc. (NYSE: JNPR JNPRJuniper Networks Inc24. 74 + 0, 77% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) för att avsluta mänsklig slaverihandel.

Social riskkapitalism tar konsekvenser att investera ett steg längre genom att fokusera på startföretag. Denna ansträngning ger upphov till sådana företag i tidigt skede som de som tillhandahåller hållbara arbetstillfällen på låginkomstområden samt sjukhus i utvecklingsländer där medicinsk behandling inte är tillgänglig.

Mer än 15 sociala riskkapitalfonder har varit i drift sedan 2010, vilket ger investerare möjlighet att rikta kapital mot filantropiska och ideella organisationer. Acumenfonden blev införd 2001 med frökapital från Cisco Systems Inc. (NASDAQ: CSCO CSCOCisco Systems Inc34. 41-0. 17% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), Rockefeller Stiftelsen och tre enskilda filantroper. Acumen lyfter upp medel för att tillhandahålla långfristiga skulder eller kapitalinvesteringar i företag i tidigt skede som erbjuder överkomlig tillgång till jordbruksutrustning, kvalitetsutbildning, bostäder, ren energi, hälsovård och säkert dricksvatten för kunder i låginkomstområden. (Klicka här för att läsa om Top 4 Social Venture Capital Funds)

Mer än fyra börser är under utveckling runt om i världen och ger investerare möjligheter att köpa aktier i sociala företag. I USA fungerar Mission Markets inte som en börs, men det ger en online plattform för investerare att undersöka och utöka kapital till investeringar som kan ge positiva sociala och miljömässiga konsekvenser.

I Kanada är Social Venture Connexion (SVX) en onlineportal som förbinder ackrediterade investerare med sociala företag. Social Venture Connexion arbetar för att bli en sann börs, öppen för allmänheten. SVX är registrerad hos Ontario Securities Commission.