a:

Investerare tittar på dagräntor vid utvärdering av ett oljebolags kontrakt eftersom de har en stor inverkan på att bestämma resultatet. Därtill reflekterar trenderna i dagräntor över hela branschen affärsförhållanden och anses vara ledande indikatorer på borrningsaktivitet, vilket i slutändan påverkar oljepriset.

Dagsräntorna korrelerar positivt med råolja. När oljepriset stiger, startar företagen nya projekt eller startar om gamla som inte gjorde ekonomisk mening till lägre priser. Detta skapar en ökad efterfrågan på arbetskraft och förnödenheter, vilket ökar trycket på dagskurserna. Det bästa fallet för olje- och gasbolagen är att låsa in goda dagskurser under en lång period innan oljepriset stiger, vilket leder till högre dagskurser.

Naturligtvis är det omvända scenariot katastrofalt. Detta tenderar att hända överst på marknaden när energipriserna förväntas ständigt stiga, vilket leder till överinvesteringar i produktionen och låsning av höga dagskurser under en längre tidsperiod. Resultaten för oljeproducenterna kan vara ganska negativa under dessa omständigheter när oljepriserna sjunker. Denna överskridande leder till konkurs i många företag som tar för mycket skuld och fasta kostnader på dessa nivåer.

För oljeproducenter är dagräntorna den största variabla ingången när det gäller inkomstkostnader. Detta har en väsentlig inverkan på resultatet, och därmed satsar investerare på detta nummer. Utöver oljepriset är dagräntorna den viktigaste siffran i att förutsäga vinst. Dagsräntor är också användbara för att bestämma borraktiviteten, vilket är en förutsägelse för framtida leverans. När dagstakten är hög växer utbudet under de närmaste månaderna när oljan går på linje.