a:

Investeringar (CAPEX) och rörelsekostnader (OPEX) utgör två grundläggande kategorier av rörelsekostnader. De skiljer sig i utgifternas natur och i sina respektive behandlingar för skattemässiga ändamål.

Kapitalutgifter

Investeringar är de medel som ett företag använder för att köpa större fysiska varor eller tjänster för att utöka bolagets förmåga att generera vinster. Dessa inköp kan innehålla hårdvara (t.ex. skrivare eller datorer), fordon för att transportera varor, eller inköp eller konstruktion av en ny byggnad. Den typ av bransch som ett företag är involverat i bestämmer i stor utsträckning arten av sina investeringar. Den inköpta tillgången kan vara en ny tillgång eller något som förbättrar produktiviteten för en tidigare köpt tillgång.

Om tillgångens nyttjandeperiod sträcker sig över ett år, redovisas CAPEX som en tillgång i balansräkningen och kostnadsförs med avskrivningar för att sprida tillgångens kostnad över den angivna nyttjandeperioden som bestämd av skattebestämmelserna. Kapitalkostnader avskrivs oftast över en fem till tioårsperiod men kan avskrivas över mer än två decennier när det gäller fastigheter.

Rörelsekostnader

En rörelsekostnad beror på de löpande kostnader som ett företag betalar för att driva sin grundverksamhet. I motsats till investeringarna är driftskostnaderna fullt avdragsgilla under det år de görs. Eftersom driftskostnader utgör större delen av företagets reguljära kostnader, undersöker ledningen sätt att sänka driftskostnaderna utan att orsaka en kritisk minskning av kvalitet eller produktion.

Ibland kan ett objekt som vanligtvis erhållas genom kapitalutgifter få sin kostnad tilldelad driftskostnader om ett företag väljer att hyra objektet istället för att köpa det. Detta kan vara ett ekonomiskt attraktivt alternativ om företaget har begränsat kassaflöde och vill kunna dra av hela årets totala kostnadskostnad. Exempel på driftskostnader inkluderar kostnader för forskning och utveckling (FoU), pensionsplanbidrag, fastighetsskatt, affärsresor, hyror och försäkringskostnader.

Investeringar är stora inköp, och eftersom deras kostnader endast kan återvinnas över tiden genom avskrivningar, företag normalt budget för dessa inköp separat från att förbereda en operativ budget.