Översikt

Den Vanguard Mid Cap Index Funds Admiral Shares Mutual Fund (VIMAX) började handla den 12 november 2001 och är en indexfond som syftar till att spegla resultatet av CRSP US Mid Cap Index. Från och med mars 2016 hade fondet en avkastning på 1, 56%, och fick ett fyrstjärnigt betyg och en guldmedalj av Morningstar Investment Research. Fondens prospekt som dateras i april 2015 anger att fonden har en kostnadskvot på 0, 09%, men den listar ett kostnadsförhållande på 0, 08% i årsredovisningen från december 2015. Admiral-aktieklassen är Vanguards version av en institutionell aktie klass, där större kunder och konton debiteras lägre avgifter i utbyte mot högre minsta kontosaldon. Donald Butler är enda portföljförvaltare för Vanguard Mid Cap Index Fund Admiral Shares; han har lyckats med fonden sedan 1998.

Prestanda

Från och med mars 2016 har denna Vanguard mid-cap indexfond redovisat förluster på 3 05% hittills hittills (YTD). Fonden har genererat en stark avkastning på 10 82% under de senaste tre åren. 9. 65% under de senaste fem åren; 7. 08% under de senaste 10 åren; och 8. 46% under de senaste 15 åren. Indexfonden har sedan starten pågått 8. 96%. Volatiliteten under dessa tidsperioder är uppenbar med en treårig standardavvikelse på 11 52, en femårig standardavvikelse på 13 67, en 10 års standardavvikelse på 17 80 och en 15 års standardavvikelse på 17 . 25.

Sammanfattning av portföljfördelningen

Från och med januari 2016, 98. 24% av fonden fördelades till USA-aktier, 1. 49% till icke-U. S. aktier och 0. 26% till kontanter. Mid Cap-aktierna innehar huvuddelen av portföljen med 85. 20%, följt av stora kepsar med 13. 52% och små kepsar med 1,28%. Från och med januari 2016 ingår de fem största sektorerna enligt fördelningsvikt: ekonomi med 19,6% av portföljen, industriprodukter med 16,5%, konsumentvaror med 15%, konsumenttjänster med 14% och teknik med 11,1% av portfölj.

Tilldelningen av bruttportföljen med hjälp av geografisk exponering visar att 98,5% av portföljen hålls i amerikanska aktier, 0,88% i Storbritannien, 0,31% i Europa och 0,31 % i Asien.

Top Five Holdings

Vanguard Mid Cap Index Fund Admiral Aktier hade totalt 367 positioner inom sin portfölj, inklusive 364 aktier, och har ett årligt omsättningsgrad på 15% från och med mars 2015. De fem bästa innehav som innehas av indexfonden är Equinix, Inc. (NASDAQ: EQIX EQIXEquinix Inc491. 62 + 1. 02% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), Fiserv, Inc. (NASDAQ: FISV FISVFiserv Inc127. 77 + 0. 58% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), Fidelity National Information Services (NYSE: FIS FISFidelity National Information Services Inc93.13-0. 05% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ), NVIDIA (NASDAQ: NVDA NVDANVIDIA Corp209. 63 + 0. 45% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) , och Newell Brands (NYSE: NWL NWLNewell Brands Inc30. 82 + 0. 16% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ).

Sammantaget har medelhöga aktier överträffat sina större motsvarigheter från och med mars 2016. Medan S & P 400 hoppas fortsätta bygga på sina positiva YTD-vinster, har Vanguard Mid Cap Index Fund Admiral Shares försämrat det totala mid-cap-indexet och chefen hoppas att förkorta spridningen som året fortsätter. På lång sikt har Vanguard mid-cap index-fondet emellertid givit investerare enastående avkastning och är fortfarande en av de övre fonderna för långfristig amerikanska aktieindexexponeringen.