Medicare, det federala sjukförsäkringsprogrammet främst för män och kvinnor 65 år, betalar läkare och sjukhusräkningar för många äldre amerikaner. Men det täcker inte allt. Till exempel är långvarig vårdnadsvård för hjälp med "vardagens aktiviteter", såsom badning, dressing och ätning, inte täckt.

Många äldre kommer i slutändan att behöva sådan vård, till följd av fysisk eller psykisk nedsättning, och de och deras familjer måste hitta ett sätt att betala för det. Tyvärr är det sällan billigt. Faktum är att det snabbt kan ta bort en persons livsbesparingar.

Det genomsnittliga vårdhemmet kostar mer än 220 dollar per dag, eller över 6 600 dollar per månad, enligt en undersökning från 2012 av försäkringsgivaren MetLife. (I vissa storstadsområden har forskare funnit att kostnaderna kan överstiga 15 000 kronor per månad.) MetLife-undersökningen visade att en månad i ett assisterat levande samhälle - för personer som inte behöver den vård som ett vårdhem erbjuder - sprang $ 3, 550 per månad i genomsnitt. Hem hälsa assistenter debiteras ungefär $ 20 en timme. För mer om detta ämne, se Alternativ till vårdhem och Långtidsvård: Mer än bara ett vårdhem.

Privatinköpt långtidspensionsförsäkring är ett sätt att hantera några av dessa kostnader, men det kan vara dyrt och inte för alla. Det är också generellt mest kostnadseffektivt när du köper före 60 år. Se Vad är den bästa tiden att få långsiktig vårdförsäkring? och Långsiktigt vårdförsäkring: Vem behöver det?

En annan lösning gäller för Medicaid, ett gemensamt federalt och statligt program. Även om specifikationerna varierar mellan olika länder, täcker Medicaid i allmänhet vårdhem, liksom hem- och samhällsbaserade tjänster för personer som behöver hjälp, men inte skicklig omvårdnad. I de flesta stater kommer Medicaid även att täcka tjänster som kan hjälpa människor att stanna kvar i hemmet, till exempel personlig vård, enligt U. S. Department of Health and Human Services. Läs mer genom att klicka på Medicaid Vs. Medicare och Medicaid Vs. Långtidssjukförsäkring .

För att kunna kvalificeras måste en äldre person ha totalt antal tillgångar som är beräknade under ett visst belopp, vanligtvis 2 000 dollar för en individ och 3 000 USD för par, även om beloppet varierar kraftigt av staten . I New York är till exempel 2014 Medicaid-stödberättigningsnivån 14 $ 550. Talade tillgångar inkluderar bankkonton, aktier och obligationer, kontantvärde för livförsäkringspolicyer och i vissa fall pensionstillgångar. Ett hem, om personen äger en, kan uteslutas, men bolagets kapital över en viss nivå kan påverka berättigandet. Observera dock att när hemmet inte längre är personens huvudort, kan det bli föremål för Medicaid krav på ersättning.

Traditionellt uppnådde folk ofta tröskelvärdet, antingen genom att ge pengar till familjemedlemmar eller genom att spendera ner - i själva verket betala för egenvård tills tillräckligt med tillgångar hade blivit utarmade, vilket ofta var snabbt.

Det finns dock juridiska strategier som kan hjälpa äldre människor att kvalificera sig för Medicaid utan att förödda sig själva eller deras make. Trots att reglerna är komplexa, kommer vissa av de specifika att variera beroende på tillstånd, och tjänster av en kunnig advokat är väsentliga. Här är fem nyckelalternativ att undersöka.

1. Tillgångar för tillgångsskydd.

Ett korrekt fastställt oåterkalleligt förtroende kan vara ett sätt att skydda tillgångar där de inte kommer att påverka Medicares behörighet. Ett oåterkalleligt förtroende, som överför tillgångar till en förvaltare, tar bort dem effektivt från den äldre människans kontroll. Detta står i kontrast till ett återkalleligt förtroende, där personen behåller rätten att ändra arrangemanget. Återkallbara förtroende, som också kallas återkallbara levande förtroende, har sina användningsområden, men kvalificerar sig för Medicaid är inte en av dem.

Ett annat alternativ skulle givetvis helt enkelt vara att ge pengarna till ett ansvarigt barn eller en annan släkting. Men David A. Cutner, en äldre advokat med Lamson & Cutner, P. C., i New York City, säger att det kan vara mycket mer riskabelt. När pengarna har överförts tillhör den juridiskt till den andra personen. Så även om personen är helt trovärdig, kan händelser i sitt eget liv - en skilsmässa, ett företagsbrott, en rättegång - sätta pengarna i fara. Att skapa förtroende istället kan undvika den risken.

Medicaid har för närvarande en femårig "look back" -period, så om någon överför tillgångar till ett förtroende och går in i ett vårdhem mer än fem år senare, kommer pengarna i förtroendet inte räknas till Medicaid-stödberättigande. Om pengarna överfördes inom femårsperioden, kommer det dock att påverka berättigandet för en tidsperiod.

Attorney Cutner erbjuder detta förenklade exempel med hjälp av hans statsregler: Antag att en person överför 100 000 dollar till ett oåterkalleligt förtroende och snart därefter går in i ett vårdhem och ansöker om Medicaid. Om vårdhemomsvården är i genomsnitt 10 000 kronor per månad i det området kommer Medicaid att se hur många månader vård som 100 000 kronor skulle ha betalat för och överväga att personen inte är berättigad i 10 månader, under vilken tid kommer någon att behöva betala vårdnaden hemräkning. Därefter, om personen ansöker om Medicaid, ska han eller hon vara berättigad. (Observera att i New York är kollapsperioden endast tillämplig på vårdhem och inte till stöd för bostads- eller hemvård, i andra stater kan det gälla alla tre.)

I det här fallet kan det tyckas att den äldre personen kommer att vara ut $ 100, 000 antingen. Det är här den nästa strategin kommer in.

2. Privata livräntor eller skulderbrev.

Om en person måste ansöka om Medicaid innan den femåriga återköpsperioden är uppe, kan det fortfarande vara möjligt att bevara en betydande del av sina tillgångar med hjälp av en korrekt utformad privat livränta eller skuldbrev som överensstämmer med federal lag, säger cutner.

Antag att personen i exemplet ovan överförde 50 000 dollar till ett förtroende och använde resterande 50 000 USD för att köpa en privat livränta som utarbetats av ett äldre advokatbyrå. Den månatliga livränta betalningen, tillsammans med personens sociala trygghet och eventuella andra inkomster, skulle kunna användas för att betala vårdcentralräkningen för de fem månader som personen nu var oförenlig med Medicaid (50 000 USD dividerad med 10 000 USD). Det skulle inte finnas några överföringsstraff för de pengar som används för att köpa livränta enligt Medicaids nuvarande regler, så det skulle inte påverka personens behörighet. Plus, $ 50 000 i förtroendet skulle nu bevaras.

Personen kunde också ha överfört samma återstående $ 50.000 till någon mot en promemoria, med en liknande månatlig återbetalningsperiod på $ 10.000. Som ett privat livränta skulle ett sådant avtal vara strukturerat av en äldre advokat för att se till att det uppfyllde Medicaid-kraven.

Med hjälp av annuitets- eller promissory-strategin kan många skydda från 40% till 50% av sina tillgångar, säger Cutner. Personer med hög nettovärde, med 1 000 dollar eller mer i tillgångar, är osannolikt att dra nytta av. Någon som överför 500 000 dollar till ett förtroende i en ort där vårdhem kostar i genomsnitt 10 000 dollar per månad skulle vara oförenlig i 50 månader, en period som kan överträffa sin vistelse på vårdhem långt.

3. Sammanslagna förtroende.

Stater skiljer sig åt hur de behandlar inkomster för Medicaid-ändamål. I allmänhet måste en Medicaid-mottagare som är i ett vårdhem omvandla all sin inkomst, förutom en liten månatlig ersättning för att täcka kostnaden för vård. Om personen behöver hemvård eller bor i en fortlöpande vårdspension, kan staten betrakta inkomst över en viss gräns för att vara överskott eller överskott och kräva att den går mot kostnaden för vård. I de fallen kan en samlad förtroende vara ett sätt att skydda en del av den inkomsten.

Med en sammansatt förtroende ordnar den äldre personen att hans eller hennes överkomster ska betalas till en välgörenhetsorganisation. Personen har inte längre kontroll över pengarna men kan skicka in räkningar till välgörenhet för betalning. Någon som fortfarande bor hemma kan använda den till mat och verktyg, till exempel. Detta gör det möjligt för personen att betala vardagskostnader som kan överstiga Medicaids relativt låga gränser. Observera att endast om ett begränsat antal stater tillåter sådana trusts.

4. Personliga vårdavtal.

En klumpsumma som betalas till en vårdgivare för framtida tjänster kan inte betraktas som en straffavgift om den är korrekt strukturerad. Det kan tjäna ett antal syften. En är att minska storleken på boet så att personen kommer att bli berättigad till Medicaid. En annan är att köpa den äldre personen lite omsorg utöver vad Medicaid tillhandahåller.

Denna typ av personvårdsavtal kan också hjälpa till att lindra den ekonomiska belastningen på ett barn eller annan släkting som har gett upp arbetet och offrat inkomst för att vårda. Ofta, säger Cutner, det kan hjälpa till att förhindra familjeförlopp när belastningen av vårdnad faller oproportionerligt på ett visst barn.Ett sådant avtal kan också användas med en byrå som tillhandahåller hemvårdstjänster.

5. Spousal överföringar och spousal vägran.

En överföring av tillgångar från en make till den andra är inte straffad enligt Medicaid, så ett gemensamt drag är för en make som behöver gå in i ett vårdhem för att omvandla sina tillgångar till den bruna makan. Likväl är välmälden fortfarande lagligt skyldig att försäkra sig om den andra makeens vård, och deras kollektiva tillgångar kommer att övervägas för Medicaid-stödberättigande ändamål. Genom att underteckna en spousal vägran kan dock bröllopspersonen kunna avstå från det ansvaret och göra den andra makan omedelbart berättigad till Medicaid.

Senare kan Medicaid försöka samla ersättning från brunnspersonen, men Cutner säger att strategier är tillgängliga som kan minska inverkan. Även om Medicaid samlar in, kommer paret troligen att gynna eftersom Medicaids ersättning kommer att baseras på den rabatterade kursen som det betalar vårdhem i stället för den privata betalar som paret annars skulle ha betalat. Det här alternativet är kanske inte tillgängligt i ditt tillstånd.

Bottom Line

Om pensionärer saknar medel för att betala för vården som de behöver när de blir psykiskt eller fysiskt svaga, undersök dessa sätt för att hjälpa till att betala räkningarna utan att förödda individen eller deras make. Friska seniorer borde använda denna information för att planera för vården de kanske behöver i framtiden. Se även Fullmakt: Behöver du en?