New York-börshandlade fonder (ETF) ger investerare exponering för den nya statsobligationsmarknaden i New York, men sannolikt genererar stabil och lågriskavkastning som är skattebefriad på federal nivå på lång sikt. Om investerarna är bosatta i New York-staten är dessa investeringar skattefria från statliga inkomstskatter i New York. Dessutom ger dessa ETF-investerare en stabil månadsinkomst som är skattefri på federal nivå för alla investerare. Om investerare köper och håller dessa ETFs och är utanför New York kan deras månatliga avkastningar beskattas på statsnivå.

SPDR Nuveen Barclays NY Muni Bd ETF

SPDR Nuveen Barclays NY Muni Bd ETF utfärdades den 11 oktober 2007 av State Street Global Advisors. Fondens rådgivare är State Street Global Advisors Fund Management, Inc., och dess subadvisor är Nuveen Asset Management, LLC. Det syftar till att ge investeringsresultat som motsvarar avkastningen och avkastningen på Barclays Managed Money Municipal New York Index, dess referensindex. Fondens benchmarkindex spårar börsnoterade, fast ränta, värdepapper i US-dollar med denominerade New York-obligationer med återstående löptider större än ett år. Den tar ut ett kostnadsförhållande på 0,2%, medan den genomsnittliga kostnadsförhållandet i sin kategori är 0. 25%.

Från och med den 26 augusti 2015 har INY en effektiv löptid på 7 74 år, ett utbytesavkastning på 2,44% och ett skatteekvivalent avkastning som beräknas med en kombinerad skattesats av 48,39%, av 4,15%. Fondens låga volatilitet, måttlig ränterisk, skattefri avkastning och skattefri månadsinkomstfördelning är bäst lämpade för ränteinvesterare med mellanliggande till långsiktiga investeringshorisonter som vill få exponering för det kommunala obligationslånet marknadsföra. Det kan också bidra till att diversifiera investerare med kommunala obligationsinnehav samtidigt som man genererar månatlig inkomst.

PowerShares New York AMT-Free MuniBd ETF

PowerShares New York AMT-Free MuniBd ETF utkom 2007 av Invesco. Det förvaltas av Invesco PowerShares Capital Management och syftar till att ge investeringsresultat som motsvarar resultatet av Bank of America Merrill Lynch New York Long Term Core Plus Municipal Securities Index, dess referensindex. För att uppnå sina investeringsresultat investerar fonden i allmänhet minst 80% av sina totala tillgångar i kommunala värdepapper bestående av dess index, vilket inkluderar amerikanska dollar, skattefria, värdepapper av värdepapper som är offentliggjorda av New York eller något annat territorium i USA på den amerikanska marknaden med återstående löptider på minst 15 år.

Fonden har en effektiv löptid på 7 år.84 år, en 30-dagars SEC-avkastning på 2,17%, ett distributionsutbyte på 3. 44% och en efterföljande treårig standardavvikelse på 4 98%. På grund av sina investeringar i långfristiga obligationer har fonden en måttligt hög nivå av ränterisk. Baserat på dessa egenskaper, statistik och låg kostnadskvot på 0,28% är den bäst lämpad för att köpa och hålla ränteinvesterare i en hög skattekonsol med måttlig grad av risk tolerans som söker exponering för obligationer utgivna av New York, Puerto Rico eller Guam, men genererar avkastning och månadsinkomst som är skattefri på federal nivå.

iShares New York AMT-fri Muni Bond

IShares New York AMT-Free Muni Bond (NYSEARCA: NYF NYFiShs NY MuniBnd55. 97 +0. 06% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) utfärdades 2007 av BlackRock iShares. NYF råds och förvaltas av BlackRock Fund Advisors, som genomför en passiv strategi för att uppnå sitt investeringsmål. NYF tar ut ett kostnadsförhållande på 0. 25%, vilket är i linje med sitt genomsnitt för kategorin. Fonden placerar i allmänhet minst 90% av sina tillgångar i värdepapper som består av index och kan investera upp till 10% av tillgångarna i vissa derivatkontrakt. NYF försöker spåra resultatet av S & P New York AMT-Free Municipal Obligationsindex, dess referensindex. NYF: s riktmärkeindex innehåller U. S. dollar-denominerade, New York statsobligerade kommunala obligationer med investeringsklass, med återstående löptider större än en månad.

NYF är bäst lämpad för räntebärande investerare som vill investera effektivt i New York statsobligationsmarknaden effektivt, med låg volatilitet och låg ränterisk, samtidigt som de får skattefri månadsinkomst.