Lider du av kronisk överskott av finansiella verktyg? Har du någonsin funnit att du säger: "Jag måste göra en grundläggande analys på ett lager, men jag kan inte bestämma vilket verktyg som är rätt för mig. "Sök inte längre eftersom den här artikeln pissar Yahoo Finance mot Market Watch i en titel under tiden för att bestämma vilket finansiellt verktyg som regerar högsta. Kriterierna: En grundläggande analys från ett värdeperspektiv. Varje webbplats kommer att granskas om tillgången till data, användarvänlighet, läsbarhet och värdetillägg av påskägg, såsom diagram, analytikerrapporter och förädlingsfunktionalitet för följande viktiga mätvärden:

• Resultat per aktie
• Avkastning på eget kapital
• Solvens
• Värdering
• Ekonomiska vallgrafika

Låt oss hoppa rätt in. Runda 1!

EPS

I den långsiktiga värdeinvesteringsvärlden är det näst sista att hitta ett företag med en konsekvent, uppåt mobil resultat per aktiepost (tänk skidbacken). Denna track record motsvarar större aktieägarvärde över tiden, och även om Market Watch erbjuder en 5-årig rekord i resultaträkningen under avsnittet Finansiell ekonomi, hittas inte en mer berättande 10-årig rekordlista. Yahoo Finance skickar upp en botched övre snitt i denna kategori eftersom den bara levererar tre års nettoinkomst på resultaträkningen. ingen EPS här.

Yahoo Finance levererar en anständig haymaker i den här kategorin men eftersom den ger direkta jämförelser mellan det aktuella beståndet och dess konkurrenter. Wal-Mart Stores, Inc. (WMT WMTWal-Mart Stores Inc88. 70-1. 09% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) är till exempel pitted mot Target (TGT TGTTarget Corp59. 29-0. 12% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) och Costco Wholesale Corporation (COST COSTCostco Wholesale Corp165. 05-0. 84% Skapat med Highstock 4 .2 6 ) på viktiga mätvärden som intäkter, bruttomarginal och EPS. Ändå misslyckas Yahoo med att landa några solida slag, eftersom det inte ger den viktigaste EPS-spårningen.

Vinnare : Marknadsvakt

ROE

Avkastning på eget kapital avslöjar hur effektiv förvaltning är att återinvestera medel inom verksamheten och beskriver hur mycket avkastning en investerare kan förvänta sig över den långa dra. (Allt annat lika, ett företag med en genomsnittlig 10-årig ROE på 20% är mycket att föredra för ett företag med 10% avkastning.) Market Watch ger en skarp jab till brödkorgen med en nyckelkategori snapshot på sin profilsida, vilken innehåller det ROE-nummer vi söker tillsammans med värdering, lönsamhet, effektivitet, kapitalstruktur och likviditetsmätningar. Denna snap leder till en användbar, snabb total ratio analys; Wal-Mart har till exempel ett nuvarande förhållande på. 97, en skuldsättningsgrad på 61,90, en total omsättning på 238, en ROE på 20. 53% och en nuvarande P / E på 12. 86.

Yahoo Finance brinner tillbaka med en liknande, men annorlunda, snedvridning av kvoten som även täcker solvens, skuld, tillgångseffektivitet, lönsamhet och marknad värdeförhållanden tillsammans med ytterligare WMT-mätvärden inklusive totalt kassaflöde i balansräkningen ($ 5, 75 miljarder), 52-veckors aktiekurshistorikbyte (-14,27%) och utdelningsutdelningsgraden, som för närvarande står på 39. ​​7% .

I slutändan presenteras dock inte en historisk ROE-trackrekord av något finansiellt verktyg. Steg utanför boxningsanalogin för en sekund, i baseball går slipsen till löparen, men i det här fallet nådde ingen av löparna basen.

Vinnare: Morningstar

Solvens

Kan företaget betala räkningarna? Är det laddat med skuld? Är ROE uppblåst på grund av skuld av skuld? Denna runda handlar om att svara på dessa nyckelfrågor som bestäms av de solvensnummer som presenteras av våra två deltagare. För Market Watch, utöver de nuvarande, snabba och lönsamma solvensförhållandena som finns på profilsidan, levererar pugilisten femårets värde av skuldinformation på finansbalansräkningens balansräkning. Här kan vi se att WMT: s långfristiga skuld har varit relativt jämn under de senaste fem åren och stigit något från 40 dollar. 69 miljarder år 2011 till 43 dollar. 69 miljarder kronor 2015. Som en tilläggsbonus innehåller Market Watch-bokslutet värdetillägg "påskägg" i form av 5-åriga trender för gnistlinje för varje balanspost, en skarp kroppsslag mot Yahoo. Det är lätt att se från gnistdiagrammet att WMTs långfristiga skulder har varit relativt stabila under de senaste fem åren, medan kortfristig skuld spikade kort under 2013 och 2014 till 6 USD. 81 miljarder och 7 dollar. 67 miljarder kronor jämfört med nuvarande nivåer på 1. 59 miljarder.

Yahoo Finance brinner tillbaka med möjligheten att bryta ner sina finansiella rapporter till kvartalshinkar, en funktion som inte hittades på Market Watch. Yahoo landar ett klipp till hakan med sin nyckelstatistiksida, sitt svar på Market Watchs profilsida som innehåller tre solvensmått: total skuld, total skuld / eget kapital och nuvarande förhållande. Utloppsslaget levereras dock av Market Watch, eftersom det erbjuder både en solvensdel (likviditet) och en kapitaltäckningsavdelning som beskriver WMT: s totala skuld till totala tillgångar och långfristig skuld till eget kapital, - 24 73 och 53. 68 respektive. Denna detalj i kombination med Market Watchs femåriga finanser jämfört med Yahoos tre leder till en klar vinnare för denna runda.

Vinnare: Marknadsvakt

Värdering

Enligt Warren Buffett inkluderar nycklarna till investeringssucces 1) inköp av ett förståeligt företag med en varaktig konkurrensfördel som har 2) rationell och ärlig förvaltning och 3 ) ett inköpspris som ligger under eget värde med en säkerhetsmarginal. Värdering handlar om punkt nummer tre.

Market Watch erbjuder en rad värderingsmetoder på sin profilsida, inklusive en mängd olika p / e-smaker, (nuvarande, p / e med extraordinära artiklar, p / e utan extraordinära artiklar), pris till försäljning, pris för bok och priset till kassaflödesförhållanden tillsammans med företagsvärdet till EBITDA och till försäljningen.Yahoo Finance-räknare med en skarp krok av värderingsmetoder med kontext: efterföljande p / e, framåt p / e och pinneförhållandet. Dessa "kontext" -förhållanden visar att WMT kan vara undervärderad vid dess efterföljande p / e på 13. 55 jämfört med dess framåt-p / e på 13. 7. Den lilla kanten går till Yahoo Finance för denna omgång.

Den verkliga gristen men värderingen ligger i att beräkna ett bestånds eget värde med hjälp av en diskonterad kassaflödesmodell och de faktorer som behövs för att slutföra denna beräkning inkluderar ägarintäkter (nettoresultat plus avskrivningar minus investeringar), en vinsttillväxt, en diskonteringsränta och de utestående stamaktierna. Låt oss se om någon av tungviktarna levererar på dessa varor.

Ägarens vinst

Ägarens vinst bestäms genom att lägga till avskrivningar på nettoresultat och subtrahera investeringar. Avskrivningar och investeringar finns i bolagets kassaflödesanalys och resultatet redovisas i resultaträkningen. Yahoo Finance och Market Watch klarar av tillgången på siffror, eftersom de båda uppger dessa finansiella rapporter, men Market Watch slår en haymaker med finansiella rapporter som är mycket renare och läsbara med utökningsbara detaljer menyer som visar YOY-tillväxt och förhållanden som netto operativt kassaflöde / försäljning. Yahoo träffar repen. Market Watch kastar den övre delen med sina fem års ekonomi, vilket kan användas för att beräkna ett långsiktigt genomsnitt av ägarintäkter jämfört med Yahoos tre.

Vinnare: Marknadsvakt

Förväntad tillväxtfrekvens

Som tidigare noterat ger ingen webbplats djupdykning på historiska intäkter, men både avviker från analytikers uppskattningar: Market Watch serverar uppskattningar av EPS för nästa räkenskapsår på sin analytiker uppskattar sidan, och Yahoo erbjuder en "nästa femårs" vinsttillväxt på sin analytikers uppskattningssida. Denna sista mätning är verkligen det avgörande slaget då vi söker en långsiktig vinsttillväxt.

Vinnare: Yahoo Finance

Vanliga aktier Utestående

Diskonteringsräntan bestäms av externa källor, såsom treasury. gov och aswath damodaran hemsida och därmed varken pugilist graderas på denna metriska. Den sista metriska vi söker därför efter diskonterade kassaflödes värderingsmodell är vanliga aktier. Båda webbplatser presenterar gemensamma aktier utestående, men överraskande var det svårt att hitta detta nummer på Market Watch; det finns endast i resultaträkningen medan Yahoo presenterar informationen på sin viktig statistik sida.

Vinnare: Yahoo Finance

Övergripande värderingsvinst: Yahoo Finance

Competitive Moats

Slutligen är ett företag som är värt att äga under lång tid en konkurrent moat om det är i form av Coca Cola Co. (KO KOCoca-Cola Co45. 47-1. 09% Skapat med Highstock 4. 2. 6 ) indomitable, 120 år- gammalt varumärke eller Wal-Marts anemiska anbudskedja. Låt oss se vilken webbplats som går avståndet i att beskriva den kvalitativa bilden av vallgraven.Runda 5!

Market Watch brinner av ett skarpt kors med sitt eget internt utvecklade innehåll. Wal-Mart har till exempel en massa artiklar och videor på profilsidan, inklusive nyhetsvideon "At Wal-Mart, det är jul i augusti" och artikeln "Wal-Mart skär ut Outlook som vinstfall kort. "Yahoo Finance bobs och väver och kastar en corkscrew punch med rubrik nyhetsartiklar och pressmeddelanden på sin sammanfattande sida. Market Watch counterpunches med pressmeddelanden och länkar till externa nyheter på WMT. Yahoo levererar ett njurskott med ett schema av företagshändelser och WMT-meddelandekort. Meddelandebrädena visar sig vara irrelevanta även om de innehåller diskussioner som inte är relaterade till WMT, till exempel: "Är det någon som stöder Joe Biden som president? "Och" Kommer någon att kunna slå American Pharoah i Breeder's Cup Classic i år? "De internt utvecklade Market Watch-artiklarna ger en solid övre skärning, eftersom de innehåller kvalitet, vallgrade-definierande innehåll.

Vinnare: Market Watch

Bottom Line

Marknadsklocka: 3

Yahoo Finance: 1

Övergripande Vinnare genom banbrytning: Market Watch

Inom kanon av grundläggande analys Yahoo Finance har verkligen några tunga fördelar i sina erbjudanden om en "nästa femårs" vinsttillväxt och dess sammanhang som ger efterföljande och framåtgående P / E-förhållanden. Utanför dessa mätvärden är webbplatsen trounced av Market Watchs rena, nedrullningsbara, förhållandevis markerade 5-åriga finansiella rapporter, dess robusta ratio-analyskomponenter, gnistlinjekartor och dess bredd av kvalitativ information som dras från originalet och outsourcat nyhetsinnehåll som hjälper till att beskriva ett företags konkurrenskraftiga vallgrav. Båda platserna kan dra nytta av långsiktiga EPS- och ROE-trackdata, men i en head to head-titel står Market Watch som segern.

Upplysningar: Författaren till denna artikel äger aktier i Wal-Mart.