Innehållsförteckning:
Ränteswappar sker normalt mellan två affärsenheter, men enskilda investerare kan fortfarande använda dem för att spekulera på räntor. Även om det är möjligt att dra nytta av en ränteswap, är dessa branscher inte för nybörjare. Investerare bör vara medvetna om de funktioner, risker och eventuella skattekonsekvenser av en ränteswap.
Vad är en ränteswaps?
Under en normal ränteswap avtalar två parter ett avtal som väsentligen utbyter räntebetalningar från sina respektive skuldemissioner. De två parterna håller ansvaret för den faktiska skulden, men de betalar ut en ränta (fast eller rörlig) på nominellt belopp.
När räntorna fluktuerar uppåt från den överenskomna nivån ökar rörliga betalningar och en part får extra betalning för att ha säkrat risken. Dessa betalningar fortsätter tills swapen säljs eller villkoren i kontraktet är uppfyllda.
Tänk till att en partistörning är intressen för ett obligationslån som för närvarande utbetalas LIBOR, och i utbyte erhåller ränta för en fast ränta med samma ränta. Om LIBOR satser ökar, får den första parten extra betalningar.
Risker för den enskilda investeraren
En part kommer givetvis att få mer räntebetalningar och den andra kommer att betala mer räntebetalningar. Enskilda investerare kan delta i swappar genom att ådra sig kostnaderna för upplåning och därefter korta obligationer. investerare kan också sätta på en lön-swap.
Liksom alla spekulativa investeringar utgör ränteswappar tydliga risker för den enskilda investeraren. Om värdet på en swap stiger efter handel med en fast ränteinkomstström för en rörlig ränta, kommer investeraren till exempel framåt. Om priserna sjunker, kan värdet av investeringen sjunka avsevärt.
Skattebehandling för enskild investerare
Även om dessa swappar har varit en del av OTC-marknaden i mer än tre decennier, har IRS inte särskild behandling för dem. Ränteintäkter från en enskild investors swap betraktas snarare som investeringsinkomster och är skattepliktiga till förmånsräntor.
Kan globala investerare dra nytta av BNP-tittande?
BNP-tillväxten är inte nödvändigtvis en solid indikator på avkastningen på börser på tillväxtmarknader. Ta reda på vad du ska titta på istället.
Hur kan en investerare dra nytta av ökningen av rabattmäklarnas popularitet?
Ta reda på hur investerare gynnas när mäklarfirmor konkurrerar med varandra och hur rabattmäklare ändrar marknaden för finansiella tjänster.
Hur kan investerare i internetbranschen mest dra nytta av tillväxten av e-handel?
Lär dig hur du kan dra nytta av tillväxten inom e-handelssektorn. Granska lager utgivna av ledande företag med potential för prisuppskattning.