529 högskolebesparingsplaner, namngivna för sektionen för Internal Revenue Service (IRS) -koden som fastställer planerna, är ett av landets mest fördelaktiga sätt att spara för högre utbildningskostnader. Dessa kvalificerade undervisningsplaner möjliggör federalt skattefritt avdrag av vinst och eventuella skatteavdrag, vilket gör dem till en av de bättre alternativen för familjer som står inför hanteringen av den snabbt ökande kostnaden för högskolan.

För skolån 2015-2016 uppskattas det att kostnaden för ett år av skolan vid en högskola för en student i staten kommer att ligga runt $ 24 000. Ett år av privat skolan är i genomsnitt nästan dubbelt så stor. För studenter som deltar i en out-of-state skola, stiger kostnaden ytterligare. Därför måste familjer försöka spara så mycket som möjligt så tidigt som möjligt för att komma före stigande utbildningskostnader.

En av de andra främsta fördelarna med 529 planer är deras stora bidragsgränser. Varje stat har sin egen 529-plan och har egna regler för planen, så högsta bidragsnivå varierar mellan planerna. Generellt sett är bidragsgränserna tillräckligt höga för att de flesta investerare aldrig kommer att behöva oroa sig för att slå taket, men de personer som överväger att delta i ett privat universitet eller Ivy League-skolan skulle kunna finna sig behöva spara mycket pengar för att betala för collegeräkningar.

Reglerna för att bestämma 529 bidragsgränser

För att kvalificera sig som en 529-plan enligt federala regler kan planbalanser inte överstiga den förväntade kostnaden för en stödmottagares kvalificerade utbildningskostnader. Den allmänt accepterade riktlinjen är att denna gräns utgör fem års undervisning, rum och styrelse på dyraste college i USA.

Denna riktlinje gör investeringsbidragets gränser ganska stora, men varje stat får själv tolka vilka fem års kvalificerade utbildningsutgifter. Därför har varje stat en annan bidragsgräns. Potentiella bidragsgivare bör kontrollera med staten för att bestämma specifika investeringsgränser.

Statsspecifika 529 Bidragsgränser

Varje stats 529-plan gör det möjligt att maximera bidrag på minst 200 000 USD per mottagare. Michigan, Mississippi och Tennessee har de lägsta saldobegränsningarna på $ 235 000, medan stater som Wisconsin, Ohio och Pennsylvania tillåter bidrag till konton med saldon som överstiger 400 000 000. Personer kan fortsätta bidra till ett 529-konto tills totalbeloppet når det högsta tillåtna . När denna punkt uppnåtts accepteras inga bidrag till kontot och kommer tillbaka till investeraren.

Dessa bidragsgränser gäller för varje mottagare.Till exempel, i Michigan, som har en maximal bidragsgräns på 235 000 USD, kommer en uppsättning föräldrar som bidrar med 200 000 USD till en mottagare och en uppsättning morföräldrar som också bidrar med 200 000 till samma stödmottagare inte att tillåtas.

Bidragsgränser gäller generellt inte över stater. En investerare som träffar maximal i ett tillstånd skulle sannolikt vara berättigad att bidra ytterligare i en annan stats plan, men individer bör kontrollera med planadministratörer först för att se till att detta är tillåtet.

Giftskattseffekter kan också behöva beaktas när du gör bidrag till en annan persons 529-konto. Bidrag på upp till $ 14 000 per år kan generellt ske utan någon skattekonsekvens. Bidrag från en morförälder till till exempel ett barnbarns 529-konto som överskrider den årliga gränsen på 14 000 dollar kan utlösa gåvaavgifter. Personer skulle få göra ett $ 70 000 engångsbeloppsbelopp med en förståelse för att det skulle täcka fem år av gåvor.

Vem kan bidra till en 529-plan?

Alla kan bidra till ett 529-konto konto och kan namnge någon som mottagare. Föräldrar, farföräldrar, moster, farbröder, stepparents, makar och vänner får alla att bidra på mottagarens vägnar. Medan det inte finns några inkomstbegränsningar för bidragsgivaren gäller den maximala bidragsgränsen för mottagaren, inte den som gör bidraget. Saldon som är utsedda för en viss stödmottagare får inte överskrida det högsta tillåtna enligt statens 529 plan.