a:

Avkastning på investeringar (ROI) är en beräkning som visar hur en investering eller tillgång har utgjort under en viss period. Det uttrycker vinst eller förlust i procentuella termer.

Formeln för beräkning av avkastning är enkel:

(Nuvärde - Börvärde) / Börvärde = ROI

Det aktuella värdet kan vara en av två saker: oavsett hur mycket investeringen var säljs för (dess realiserade värde) eller vad investeringen är värt för närvarande (som börskursens marknadspris). Börvärdet är en historisk siffra: det pris som ursprungligen betalades för investeringen i. e. kostpriset.

Hur man beräknar avkastning på investeringar i Excel

Bestämda metoder för finansiell modellering kräver att beräkningarna är öppna och lättgranska. Tyvärr, när du höger alla beräkningar i en formel, kan du inte enkelt se vilka nummer som går, eller vilka nummer är användarinmatningar eller hårdkodade. ( Läs mer om formulär genom att ta Investopedias excel-kurs online. )

Sättet att ställa upp detta i Excel är att ha all data i ett bord och bryta sedan ut beräkningslinjen för rad.

Du vill skapa utrymme för start- och slutvärdena och använd sedan cellreferenser för att bestämma avkastningen.

ROI Fördelar och nackdelar

En positiv aspekt av ROI som prestationsåtgärd är att du enkelt kan jämföra den totala avkastningen för olika investeringar.

Det finns dock några överväganden att tänka på. Ibland i den grundläggande ROI-formuleringen uttrycks det nuvarande värdet som en "vinst på investering". Detta är inte helt korrekt. Om du startade med $ 100 och slutade med $ 140, är ​​din vinst på investering $ 40. Men nuvarande värde är hela $ 140.

Den andra stora är den ROI only åtgärderna från en godtycklig slutpunkt. Det tar inte hänsyn till tidvärdet av pengar, vilket är ett kritiskt inslag i avkastningen. Detta är särskilt tydligt om du tittar på 2020-avkastningen på -18% i tabellen ovan. Det är inte en årlig förändring från det tidigare värdet av 2019. Det är snarare den totala förändringen som mättes från början 2017. Medan den exakt återspeglar den totala avkastningen under perioden visar den inte den årliga avkastningen eller den sammanslagna räntan av förändring.

Microsoft Excel kan användas för att snabbt beräkna andra finansiella mätvärden - Läs Guide till Excel för Finans och Viktigheten av Excel i Business.